Küresel borsalar açıklanan ikinci çeyrek şirket bilançolarında kazançların sınırlı kalmasıyla karışık kapandı. American Express, şirketin tüm yıl karı tahminini değiştirmeden bırakması ve gelirin beklentileri karşılamamasının ardından %3,9 düştü CSX, hayal kırıklığı yaratan sonuçların ardından %3,7 düştü. Tesla, önceki gün %9,7'lik düşüşün ardından yaklaşık %1 kazanırken, Netflix %8,4'lük kaybın ardından pek değişmedi. Risk iştahı azaldı, dolar değer kazandı. 10 yıllık ABD tahvilleri 3.83’le kapandı. Altın 1961 dolara geriledi. Brent petrol 80, Bitcoin 29 bin 950 dolar seviyesinde kapandı. Yeni haftada Avrupa ve ABD merkez bankalarının faiz kararları piyasalara damga vuracak.

HANGİ HİSSELER YÜKSEK PRİM YAPACAK?

BIST 100 endeksi, satışlara direndi, haftayı rekorla tamamladı. Günlük işlem hacmi 123.5 milyar lira oldu. Bankacılık endeksi 2.47 değer kaybetti. En yüksek kazanç 4.20 ile spor sektöründe yaşandı. Enerji 3.64, demir çelik 3.12, mobilya, 2.41, tekstil 2.30 yükseldi. En çok prim yapanlar GENIL, ULKER, KORDS, SMRTG, ASTOR, ESCAR, GLCVY, INGRM, BURCE, EMKEL oldu. En çok kaybettirenler ise CANTE, DOHOL, VAKBN, AKBNK, ISMEN, FORTE, RALYH olarak sıralandı. Küresel piyasalar, ABD'de devam eden bilanço sezonunda şirketlerin finansal sonuçlarından alınan karışık sinyaller ve ABD Merkez Bankası'nın (Fed) para politikasına ilişkin belirsizliklerle yön arayışını sürdürüyor. ABD'de ilk kez işsizlik maaşı başvurusunda bulunanların sayısındaki gerilemenin ardından soru işaretleri daha fazla arttı, Banka dışı şirketlerde, toplam net kârın 2023 yılının ikinci çeyreğinde 74,8 milyar TL seviyesinde gerçekleşeceği tahmin ediliyor. Kârda bir önceki çeyreğe göre ise yüzde 39,5 artış bekleniyor. THY, Sabancı Holding, Petkim, Bim ve Çimsa gibi banka dışı şirketlerin kazançlarında büyük artış yaşanacak. 6500 puan destek, 6800 puan direnç konumunda. BİST’te seçici davrananlar çok iyi paralar kazanacak.

KURLARDAKİ ARTIŞ EĞİLİMİ NASIL KIRILDI?

Yeni haftada yurt içinde Merkez Bankası'nın yılın 3. Enflasyon Raporu, Para Politikası Kurulu toplantı özeti, reel kesim güven endeksi ve kapasite kullanım oranı, ekonomik güven endeksi, dış ticaret dengesi var. ABD’de büyüme  rakamı ile dünyada Temmuz ayı öncü imalat/üretim  endeksleri, FED ve ECB’nin faiz kararları dahil yoğun bir gündem piyasaları bekliyor. İki bankanın da faizleri 25 baz puan arttıracağı kesin. Yapılacak açıklamada bundan sonraki süreç netlik kazanacak. İş dünyası temsilcileri, Cumhurbaşkanı Yardımcısı Cevdet Yılmaz'la gerçekleşen istişare toplantısından memnun ayrıldı. Toplantının oldukça verimli geçtiğini söyleyen iş insanları, finansmana erişim konusunda, kısa sürede müjde verebileceğini paylaştı.Avrupa İmar ve Kalkınma Bankası Başkan Yardımcısı Bowman, Türkiye’nin son günlerdeki ekonomi politikalarına yönelik hamlelelerini doğru yönde atılmış adımlar olarak değerlendirdi ,”Türkiye'de özel sektör şirketlerinin gücü ve dirençli oluşlarından etkilendiklerini, söyledi. Merkez Bankası politika faizini 250 baz puan artırarak %15'ten %17.5'e yükseltirken parasal sıkılaştırmanın devam edeceği taahhüdünde bulundu. Bütçe açığındaki artış ile mücadele amacıyla bu ay bir çok vergi artışı yapıldı. Bütçede 1.12 trilyon TL yeni harcama içeren ek bütçe de parlamentoda bu ay onaylandı. Körfez ülkeleri ile Türkiye arasında büyük yatırım anlaşmaları imzalandı. BAE 8.5 milyar dolarlık tahvil alacağını açıkladı. Merkez Bankasının KKM’de zorunluk karşılıkları %15 arttırmasının ardından döviz cephesinde gevşeme  eğilimi güçlendi. Dolar haftayı 26.96, Euro 29.96 TL ile tamamladı.

DOLAR NEDEN GÜÇ KAZANDI?

ABD'de sıkı bir işgücü piyasasına dair yenilenen kanıtları Federal Rezervin şahin tutumunu sürdüreceği beklentisine yolaçtı. Dolardaki kazanımlar arttı. Parite 1.1210’den 1.1124 sente geriledi. ECB, bu ay faiz oranlarını artıracağını açıkça ilan etti. Ancak Konsey üyeleri, daha sıkı politikanın hızla iletildiğini ve mevcut makroekonomik zeminde Eylül için daha fazla faiz artırımının garanti edilip edilmeyeceği konusunda bir fikir birliği içinde değil.i. Avrupa’da enflasyon Haziran'da %5,5 ile 17 ayın en düşük seviyesine geriledi, ancak çekirdek oran %5,4 ile inatla yüksek kaldı ve Mart ayında görülen tüm zamanların en yüksek seviyesi olan %5,7'ye yakın. Bu arada, yeni veriler Euro Bölgesi ekonomisinin yılın ilk çeyreğinde durduğunu gösterdi. Parite yeni haftada FED ve ECB’nin faiz kararları sonrası açıklayacağı politika ile öncü imalat/üretim endekslerine bağlı olarak hareket edecek. 1.1070 destek 1.12 sent direnç oldu.

ALTIN İŞSİZLİK DUVARINA ÇARPTI

Dolar endeksinin 101 düzeyini aşmasıyla 10 yıllık ABD tahvil getirilerinin 3.75’ten 3.83’e çıkması altını olumsuz etkiledi. Haftaiçinde 1987 dolarla tavan yapan ons kapanışı 1961 dolarla gerçekleştirdi. ABD’de haftalık işsizlik maaşı başvurularının 228 binle son 2 ayın en düşük seviyesine inmesi istihdamdaki artışın hızlandığını gösterdi. Bunun üzerine 2024 yılında FED’in faiz indirim sürecinin ancak üçüncü çeyrekte gerçekleşeceği beklentisi oluştu. önümüzdeki hafta Avrupa Merkez Bankası ve Japonya Merkez Bankası'nın faiz oranı kararlarını dört gözle bekliyor. Öte yandan, İngiltere'de beklenenden daha yumuşak gelen enflasyon, İngiltere Merkez Bankası'nın daha fazla faiz artırımına gideceği tahminlerini düşürdü. Bu arada, Çin Halk Bankası, Çinli yetkililerin büyümeyi desteklemek için politikayı daha da gevşeteceği yönündeki beklentilere meydan okuyarak, bir ve beş yıllık kredi faiz oranlarını Temmuz ayı tespitinde değiştirmedi. Altın yeni haftada ABD’de büyüme, imalat endeksleri ile FED ve ECB kararlarına bağlı olarak dalgalanacak. 1955 dolar kırılırsa 1930 dolar desteğine dönülecek. 1980 dolar direnci aşılmadığı sürece yön aşağıda kalacak. Gram altın 1699 lirayla kapandı. Fiyatın 1650 liraya dönme ihtimali var.